上海臨港，以及其背后輻射的整個(gè)長三角汽車產(chǎn)業(yè)鏈，是特斯拉全球電動車逾百萬產(chǎn)能中最為堅(jiān)實(shí)的后盾。

然而，自特斯拉宣布第三家海外工廠將落地墨西哥后，關(guān)于中國的特斯拉配套廠商是否要下注墨西哥的討論，卻變得愈發(fā)頻繁。

【資料圖】

太平洋彼岸的墨西哥，是美國汽車產(chǎn)業(yè)的“后花園”，其承接了自上世紀(jì)以來美國汽車產(chǎn)業(yè)鏈向外轉(zhuǎn)移的主要落腳點(diǎn)，是通用、福特、日產(chǎn)等北美主要汽車品牌最重要的生產(chǎn)基地。

而根據(jù)2022年8月美國政府通過的《通脹削減法案》，只有在北美組裝的電動汽車才有資格獲得美國的稅收抵免。在這一框架下，人力成本僅有美國三分之一的墨西哥，毫無疑問成為了組裝電動車的最佳廠址所在。

可是，北美在新能源車的配套上仍然很不成熟，美國人駕駛里程又普遍偏長，電動化趨勢比較緩慢。

“墨西哥有大量的通用部件廠商，但新能源車配套很缺，所以需要電動化配套比較成熟的中國廠商去建廠，”一位外資汽車產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)者告訴記者，“但建廠仍要考慮經(jīng)濟(jì)效益問題，不能說建廠只是去配套特斯拉。

油車主導(dǎo)下的墨西哥

根據(jù)跨國生產(chǎn)研究機(jī)構(gòu) Co-Production International 數(shù)據(jù)，墨西哥為美國低端汽車的主要生產(chǎn)基地，產(chǎn)業(yè)鏈主要集中在新萊昂州(蒙特雷)、普埃布拉州和EIBaiio工業(yè)區(qū)。

產(chǎn)業(yè)分布上，墨西哥本地涵蓋30多個(gè)汽車企業(yè)，1100多個(gè)一級供應(yīng)商(Tier1)，以及數(shù)千家二級供應(yīng)商 (Tier 2) 和三級供應(yīng)商(Tier 3)。大型制造工廠則有39個(gè)，其中包括14家公司的22個(gè)汽車廠，7家公司的10個(gè)發(fā)動機(jī)廠，以及6家公司的7個(gè)變速器廠。

墨西哥統(tǒng)計(jì)機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)顯示，2023年5月，墨西哥的汽車產(chǎn)量同比增長25.1%，達(dá)到344201輛，創(chuàng)下自2019年5月以來該月份的最高水平。這是墨西哥汽車產(chǎn)量連續(xù)增長的第13個(gè)月，也是自去年9月以來最強(qiáng)勁的增長。

不過，這些數(shù)據(jù)的背后都有一個(gè)關(guān)鍵詞——“燃油車”。

根據(jù)美國阿貢國家實(shí)驗(yàn)室(Argonne)數(shù)據(jù)，今年4月，新車在美國市場的銷量達(dá)到了134.7萬輛。但其中新能源汽車在美國市場4月份總銷量為10.6萬輛，其中包括純電動汽車8.3萬輛和插電式混合動力汽車2.3萬輛。因此，新能源汽車在美國市場滲透率僅不到8%。

作為對比，中國4月新能源車新車滲透率29.5%，歐洲主要經(jīng)濟(jì)強(qiáng)國中，德國、英國和法國的滲透率分別為20.5%、21.9%和21.2%。

低滲透率意味著巨大的空間，同時(shí)也意味著較大的不確定性。

綜合成本或高于國內(nèi)

墨西哥對于中國汽車業(yè)者而言，實(shí)則并不陌生。

據(jù)記者統(tǒng)計(jì)，A股已有至少多達(dá)20家汽車產(chǎn)業(yè)鏈配套企業(yè)在墨布局。

其中，一些“眾所周知”的特斯拉產(chǎn)業(yè)鏈公司，早在特斯拉號召供應(yīng)鏈伙伴赴墨消息前就有了投資墨西哥的計(jì)劃——這些企業(yè)包括拓普集團(tuán)(601689.SH)、東山精密(002384.SZ)、三花智控(002050.SZ)、模塑科技(000700.SZ)以及旭升集團(tuán)(603305.SH)等等。

那些平時(shí)因“保密”需要，對自己作為特斯拉供應(yīng)商身份三緘其口的公司，最近似乎都在用投資墨西哥的舉動，向市場“表明”他們的身份。

今年以來，也有越來越多的企業(yè)開始拋出真金白銀，加大在墨西哥生產(chǎn)基地的投資建設(shè)，如凱眾股份(603037.SH)、愛柯迪(600933.SH)、綠的諧波(688017.SH)、新泉股份(603179.SH)等。

一眾A股公司中，均勝電子(600699.SH)在墨西哥已經(jīng)持營多年，也為包括福特、通用等在內(nèi)的墨西哥汽車大廠供應(yīng)汽車電子、被動安全產(chǎn)品。

資料顯示，均勝電子在包括墨西哥在內(nèi)的海外主要汽車出產(chǎn)國，均設(shè)有研發(fā)中心及配套工廠。在墨西哥市場，主要面向北美各大主機(jī)廠客戶提供各類汽車電子及汽車安全產(chǎn)品。

均勝電子并購部總監(jiān)程禎向21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者介紹，均勝電子在墨西哥已經(jīng)完成了布局，主要服務(wù)北美及南美地區(qū)本地客戶，客戶幾乎涵蓋所有的當(dāng)?shù)刂饕嚻?，為其提供汽車HMI、被動安全等產(chǎn)品。

程禎向記者表示：“墨西哥整體營商環(huán)境最近幾年好很多，汽車產(chǎn)業(yè)鏈在本地屬于較大的產(chǎn)業(yè)，對經(jīng)濟(jì)、就業(yè)很重要。美國及全球其它國家供應(yīng)鏈很多在墨西哥設(shè)有工廠，規(guī)模大小不一，其中燃油車相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈非常完善，新能源直接相關(guān)的產(chǎn)品，燃油車通用的零部件，目前還不多?！?/p>

“墨西哥工人工資水平與中國水平相當(dāng)，會稍微低一些，但工人效率不及中國員工，綜合成本還是國內(nèi)更好?！背痰澲赋?，“近年來，隨著越來越多的企業(yè)入駐墨西哥，人工招聘尤其是在大城市，存在一定的難度，用工成本也有所上升?！?/p>

北美“新能源車化”機(jī)遇

海外投資的決定，對于任何中國企業(yè)來說都是困難的。

“我們知道在海外投資綜合成本高，效益低，各種風(fēng)險(xiǎn)也多，但這是公司的戰(zhàn)略要求，所以我們必須要去做?！币晃惶厮估袊a(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)高層曾向記者感嘆。

而前述外資汽車配套行業(yè)人士則向記者指出，“其實(shí)如果只有特斯拉，即便特斯拉一家的量已經(jīng)很大，中國供應(yīng)商仍然會三思而后行”。

不過，越來越多的跡象顯示，部分北美傳統(tǒng)汽車主機(jī)品牌，也開始籌劃在墨西哥建立更多新能源及純電總裝工廠。中國的配套商們似乎不必?fù)?dān)心配套商的問題。

作為美系車廠的代表，去年10月，福特汽車在墨西哥首都郊區(qū)開設(shè)了新的全球技術(shù)和商業(yè)中心，共投資了2.6億美元，計(jì)劃建造一個(gè)專注于電動化轉(zhuǎn)型的工廠。

而在此之前，已經(jīng)有媒體報(bào)道，寧德時(shí)代(300750.SZ)彼時(shí)正考慮在墨西哥北部建設(shè)兩個(gè)廠房，分別供應(yīng)福特和特斯拉。

無獨(dú)有偶，今年1月，根據(jù)墨西哥政府經(jīng)濟(jì)部在與總部位于底特律的汽車制造商會面后發(fā)布的一條消息，通用汽車最近審查了到 2024 年在墨西哥通用汽車?yán)拱⒗锲澟骞S獨(dú)家生產(chǎn)電動汽車的可能性。

此后，根據(jù)墨西哥經(jīng)濟(jì)部門披露的消息，通用汽車公司代表在與墨西哥當(dāng)?shù)卣畷勚蟹Q，希望2024年在墨西哥工廠生產(chǎn)電動汽車，并預(yù)計(jì)這一工廠項(xiàng)目將產(chǎn)生5000個(gè)工作崗位。

包括德系品牌寶馬今年3月也被傳，其在墨西哥價(jià)值10億美元的裝配廠，可能成為前者在全球的第一個(gè)專用電動汽車生產(chǎn)中心。有分析人士認(rèn)為 ，包括寶馬iX3電動車和新能源3系將分別在2027年上下半年量產(chǎn)。

“通常的做法是，主機(jī)廠一般都不會在某個(gè)配套上只依賴于某家特定的供應(yīng)商，以保持其對供應(yīng)鏈的定價(jià)權(quán)和話語權(quán)。所以汽車配套行業(yè)每個(gè)細(xì)分領(lǐng)域都不會一家配套商獨(dú)大，容量是比較大的。”前述行業(yè)人士告訴記者。

關(guān)鍵詞：