時隔18年，港股市場將再次迎來強勁的保險股。

(資料圖)

陽光保險作為第79家成立的保險企業(yè)，成為中國235家保險企業(yè)中的十家上市險企及八家傳統(tǒng)直保上市公司之一。也是除眾安這類互聯(lián)網(wǎng)保險公司之外，自中國平安2004年上市后18年以來唯一上市的民營保險公司。

回放陽光保險18年的創(chuàng)業(yè)發(fā)展歷程，一個迵異于傳統(tǒng)上市險企基因、擁有民企罕見“初心使命”的企業(yè)呈現(xiàn)在公眾面前。

險企創(chuàng)立的“第四條道路”

一般來講，國內(nèi)保險公司的創(chuàng)立主要有三類方式：

一類是由政府主導(dǎo)發(fā)起的，由主管金融的政府領(lǐng)導(dǎo)掛帥，金融辦或國資委出面成立籌備組，比如山東的泰山保險、河北的燕趙保險大體都是這種方式；第二類是由大型央企國資主導(dǎo)的，比如國家電網(wǎng)旗下的英大人壽、英大泰和，大型能源企業(yè)發(fā)起成立的永誠產(chǎn)險；第三類是中外合資保險公司，比如中英人壽、中意人壽和中意財險等。

而陽光保險走的是與眾不同的第四條路，經(jīng)過了一個完整的個人創(chuàng)業(yè)過程，也形成了全行業(yè)獨有的“創(chuàng)業(yè)基因”。

2001年，中國正式成為WTO第143個成員國，按照入世協(xié)議，中國將在五年后實現(xiàn)金融業(yè)的對外開放。當(dāng)年11月22日，原中國保監(jiān)會公布了“加入世貿(mào)組織中國保險對外承諾”，這使得保險業(yè)成為國內(nèi)第一個公布入世承諾的行業(yè)，同日，中國政府批準(zhǔn)了8家外資保險公司在中國的經(jīng)營許可。

這一波瀾壯闊的進程，對市場而言意味著要全面開放，對行業(yè)而言意味著要經(jīng)受重大的沖擊挑戰(zhàn)，對未來而言中國的保險市場還十分弱小，不能滿足社會需求，“發(fā)展”是那個時期的“主題”。責(zé)任與機遇的疊加激發(fā)了一位本土保險人內(nèi)心的創(chuàng)業(yè)沖動。

此時的張維功是中國保監(jiān)會廣東保監(jiān)局的局長，是系統(tǒng)內(nèi)最年輕的正局級干部之一。在前途一片光明時毅然辭職創(chuàng)業(yè)，這在當(dāng)時引起了不大不小的轟動，坊間猜測紛紜。

對此，他曾用一句話解釋了其下海創(chuàng)業(yè)的初衷和情懷——建立一家受人尊重的百年企業(yè)！

20世紀80年代初期入職保險行業(yè)的張維功，是改革開放后第一代本土保險人。作為資深從業(yè)者，張維功很清楚，入世之后行業(yè)發(fā)展的核心在于增加競爭主體、引入公平競爭的市場規(guī)則。這意味著未來參與“游戲”的各個主體都必須按照國際通行的游戲規(guī)則來行事。此后，國內(nèi)保險的競爭將會向消除各種壟斷、保護、不公平因素，向增強企業(yè)競爭力的方向闊步前進。

張維功同樣清楚的是中國與西方保險業(yè)的差距——中國保險業(yè)的業(yè)務(wù)重啟不過20多年時間，相對于西方保險業(yè)300年的累積，差距不言而喻。當(dāng)時的保險業(yè)，已遠遠滯后于飛速發(fā)展和生長的時代需求，無論是財富日增的民眾家庭還是規(guī)模質(zhì)量加速膨脹的企業(yè)界，都迫切需要為他們提供更優(yōu)質(zhì)保險保障的“風(fēng)險管理伙伴”。

作為當(dāng)時草萊初辟的國內(nèi)保險行業(yè)的專業(yè)翹初，張維功十分清醒地認識到了這片待開發(fā)的沃土。在40歲這樣一個年富力強的時候去開創(chuàng)一家能與世界接軌的企業(yè)，在“千帆競發(fā)，百舸爭流”的保險行業(yè)做出一些有意思、有意義的事情，成就自我發(fā)展，滿足社會之需，或許正是他的使命所在。

2004年5月19日，張維功的創(chuàng)業(yè)團隊來到北京踏上創(chuàng)業(yè)之路。后來，5月19日被定義為陽光的創(chuàng)業(yè)日而被加以紀念，這一天，是陽光夢想的開始。中國保險業(yè)的一種全新的企業(yè)創(chuàng)建模式由此起步。

一支給股東制定標(biāo)準(zhǔn)的創(chuàng)業(yè)團隊

按張維功原來的計劃，陽光保險本應(yīng)是中國保險業(yè)在這個歷史轉(zhuǎn)彎處的早行人。因為在別人看來這不可思議的辭職創(chuàng)業(yè)，他卻已堅定地思考，就等著這一春暖冰開的時刻，將陽光保險盡早駛?cè)虢?，去贏得市場的先機。

但在來京后與當(dāng)時的原投資方交流的過程中，張維功敏銳地發(fā)現(xiàn)，雙方在公司治理與發(fā)展目標(biāo)上，都存在無法調(diào)和的分歧。面對對方的“態(tài)度”與“理念”突然轉(zhuǎn)變，是堅持夢想還是妥協(xié)屈從？接下來的三天，創(chuàng)業(yè)團隊迎來了他們的至暗時刻，經(jīng)過三天三夜極其痛苦的抉擇，張維功與創(chuàng)業(yè)團隊決定與原定投資方分道揚鑣。此時，陽光的創(chuàng)業(yè)團隊不得不面對一個殘酷的事實——他們必須在沒有任何退路的情況下另起爐灶，從零開始尋找新的投資者。

一離開投資方，真實的壓力撲面而來。首先要面對的就是團隊的開銷問題。作為團隊領(lǐng)導(dǎo)人，張維功二話沒說，把自己的存折拿了出來。存折里是他多年的所有積蓄，不足百萬。但這筆錢并不足以支撐創(chuàng)業(yè)團隊的開銷，整個創(chuàng)業(yè)期間，張維功還借了數(shù)十萬元的債務(wù)。

那真的是段艱難的創(chuàng)業(yè)歷程！有多難呢？據(jù)創(chuàng)業(yè)團隊成員回憶，最直接的困難就是經(jīng)濟上的壓力。在當(dāng)時那個年代，電子郵件沒有完全普及，更談不上使用微信等即時工具，團隊只能通過酒店商務(wù)中心發(fā)傳真，收費是每頁兩塊錢。一份招股說明書厚達幾十頁，給一家企業(yè)發(fā)一份說明書就得花費上百元。為了節(jié)省費用，同時為了避免因向張維功申請費用給他帶來新的壓力，創(chuàng)業(yè)團隊成員湊錢悄悄買了一臺傳真機；最窘迫的時候，團隊成員甚至有時都吃不飽飯。

經(jīng)過一個多月的艱苦工作，在經(jīng)歷了與上百家潛在投資者的談判后，通過總結(jié)經(jīng)驗，張維功和陽光創(chuàng)業(yè)團隊已經(jīng)初步摸索出規(guī)律，理想投資者的畫像也越發(fā)明晰。

他們明確了選擇股東的四個標(biāo)準(zhǔn)：一是企業(yè)品質(zhì)好，有市場信譽，了解金融保險業(yè)的特點；二是有實力，能實實在在地拿出錢來；三是價值觀高度一致，認同企業(yè)的根本在于公司治理、在于企業(yè)家；四是不干預(yù)企業(yè)的財務(wù)投資者，相信資本最大的保障是“智本”，讓公司按市場規(guī)則運行。

一個沒有后路的創(chuàng)業(yè)團隊，在已經(jīng)開始觸及生死線時，立下這樣的投資門檻，讓人不可思議！然而，正是這種直面艱難追逐夢想、雖千萬人吾往矣的巨大勇氣和執(zhí)著勇力，讓這家從零起步、白手起家的保險公司歷經(jīng)18年的長征，一路攀山越嶺、斬關(guān)奪隘，成就了保險業(yè)的一顆明珠。

市場化、現(xiàn)代化、國際化的治理體系

看似最絕望的時候往往也蘊藏著轉(zhuǎn)機。在經(jīng)過8個多月17個省份389家企業(yè)走訪后，黎明的曙光終于到來——一家大型央企成為第一家簽約的投資方。多家大型企業(yè)都隨后成為簽約投資方。更讓人激動的是，所有投資方都高度認可張維功的企業(yè)理念，完全接受創(chuàng)業(yè)團隊的建議，做財務(wù)投資者，支持創(chuàng)業(yè)團隊建立一家市場化、現(xiàn)代化治理的企業(yè)！

2004年12月24日，張維功和他的團隊拿到保監(jiān)會的籌建申請。2005年7月28日，陽光財險正式開業(yè)。在11億注冊資本金中，幾家最大的股東各占2億的出資，股權(quán)分散，結(jié)構(gòu)合理，達到了監(jiān)管部門防止“一股獨大”的要求。尤其是這一股權(quán)結(jié)構(gòu)，奠定了陽光保險作為一家金融企業(yè)未來的治理結(jié)構(gòu)：專業(yè)化的管理團隊在股東的支持下，得以按市場規(guī)律實施管理，這是全球最優(yōu)秀企業(yè)在治理結(jié)構(gòu)上的通行做法。

就像長征一樣，在經(jīng)歷籌建申請、籌建、開業(yè)的完整過程和抗?fàn)?、打擊、煎熬的反?fù)考驗后，張維功和他的創(chuàng)業(yè)團隊成功地改變了這家新興公司的未來命運，逐漸建立起了一套完整的公司治理體系：

一是基于創(chuàng)業(yè)文化形成的市場化機制。這支創(chuàng)業(yè)團隊以價值觀選擇投資者，以完全市場化的方式成功組建公司，優(yōu)秀的創(chuàng)業(yè)基因為良好的公司治理打下了堅實的基礎(chǔ)，成為陽光與眾不同的資本。

這也是面對保險行業(yè)短期挫折時，中小企業(yè)舉步維艱，而陽光保險卻能持續(xù)健康成長、如今脫穎而出的重要原因。

二是純粹業(yè)績考核、結(jié)果導(dǎo)向的高管團隊。企業(yè)高管沒有任何股東指派，完全的市場化招聘，公司上下按照純粹的業(yè)績考核來運行，體現(xiàn)出極高的市場化水平。

三是，股權(quán)多元進一步強化市場化程度，保險作為資本消耗性行業(yè)，資本必須跟上業(yè)務(wù)的發(fā)展，后續(xù)民企的溢價增資，一方有效支持了業(yè)務(wù)發(fā)展，市場化程度不斷提高，一方面也大大提高了國有資本的收益。

更難得的是，高管團隊經(jīng)歷了完整的原始創(chuàng)業(yè)全過程，因此避免了當(dāng)時普遍存在的股東與管理層兩層皮的問題。大股東與管理層之間良好的信任關(guān)系，為公司穩(wěn)定健康發(fā)展奠定堅實基礎(chǔ)。

四是行業(yè)內(nèi)第二家實施員工持股計劃的險企。陽光保險采用的是國有、民營和員工共同參與、股權(quán)分散且多元化的混合所有制股權(quán)結(jié)構(gòu)，沒有實控人。

對此，平安證券分析報告認為，陽光保險管理層穩(wěn)定、業(yè)界經(jīng)驗豐富，員工持股計劃形成激勵。以張維功為核心的高管團隊平均就職時間超過10年，在保險業(yè)、資管業(yè)的業(yè)務(wù)經(jīng)驗豐富，且核心高管均為2016年員工持股計劃的參與人員，將持續(xù)為公司高質(zhì)量發(fā)展創(chuàng)造動能。

五是超凡的戰(zhàn)略定力，扎扎實實做強保險業(yè)務(wù)，避免了企業(yè)大起大落，成為最穩(wěn)健的保險企業(yè)之一。

由于同時擁有豐富的從業(yè)經(jīng)驗和監(jiān)管經(jīng)驗，張維功對保險業(yè)有著更為深刻的理解，因此在掌舵陽光保險的過程中始終堅守戰(zhàn)略定力，堅持保險主業(yè)不動搖，尊重行業(yè)規(guī)律，以百年老店為目標(biāo)，踐行高質(zhì)量發(fā)展。

“經(jīng)歷了籌建申請、籌建、開業(yè)的完整過程，陽光保險走出了自己的長征路，鍛造了‘敢于挑戰(zhàn)，堅韌不拔’的原始創(chuàng)業(yè)文化，這是所有人共同的陽光記憶，也是開啟這家千億企業(yè)的文化密碼。”陽光保險集團一位內(nèi)部人士說，陽光保險由此創(chuàng)造中國保險史上的多個第一：

它是唯一一個在沒有股東一分錢資金支持的情況下，完全依靠創(chuàng)始人極為有限的個人積蓄和借款獲得批準(zhǔn)籌建的保險企業(yè)；

它是唯一一個既不是政府牽頭也不是由股東議合發(fā)起，完全依靠創(chuàng)業(yè)者推動實現(xiàn)成功的金融企業(yè)；

它的創(chuàng)業(yè)團隊是唯一一支在長達8個月的創(chuàng)業(yè)中沒有一分錢工資收入?yún)s依然無怨無悔、不計得失、堅守初心的創(chuàng)業(yè)團隊；

它在開業(yè)之前用四個多月的時間形成了較為完善的陽光文化體系，成為業(yè)內(nèi)第一家文化先行的企業(yè)；

它創(chuàng)造了產(chǎn)險保費、壽險期交保費開業(yè)首個完事年度的歷史紀錄；

遮風(fēng)擋雨、奉獻陽光的“風(fēng)險管理伙伴”

在強烈的使命感下，陽光保險的產(chǎn)品和服務(wù)也體現(xiàn)出以客戶為中心的極強的創(chuàng)新意識和責(zé)任擔(dān)當(dāng)，一系列產(chǎn)品和理念創(chuàng)新為中國保險業(yè)帶來一股新風(fēng)，為家庭和企業(yè)帶來了更好的保險保障。

但在當(dāng)時，國內(nèi)保險業(yè)還處于跟隨、模仿階段，依靠創(chuàng)新而成功的案例寥寥無幾，行業(yè)內(nèi)對創(chuàng)新尤其是產(chǎn)品創(chuàng)新一度比較悲觀。主流的觀點認為，國內(nèi)消費者對保險產(chǎn)品敏感度不高，因此沒有必要下太大力氣去做。

張維功堅決反對這種看法。他認為產(chǎn)品創(chuàng)新是金融創(chuàng)新的重要內(nèi)容，保險業(yè)一定不會脫離這個規(guī)律。他堅定地說：“別人不成功，并不代表我們不會成功。過去不成功，并不意味著今天和以后不成功?！?/p>

在張維功的強力推動下，陽光保險踏上了激情四射、似乎永不疲倦的創(chuàng)新路。

首先突破的是產(chǎn)品創(chuàng)新。2006年1月，陽光財險剛剛進入第一個完整的經(jīng)營年度，張維功便提出“產(chǎn)品創(chuàng)新是頭等大事，產(chǎn)品創(chuàng)新是保持市場競爭力的重要武器”，要“以全新的‘藍?！a(chǎn)品去拓展廣闊的陽光發(fā)展空間?！?/p>

2007年初，新生不滿兩年的陽光保險推出了一款名為“新產(chǎn)業(yè)工人保險”的產(chǎn)品。所謂新產(chǎn)業(yè)工人，又被俗稱為“農(nóng)民工”。

陽光保險因時而動推出“新產(chǎn)業(yè)工人保險”，正是看到了國內(nèi)社會在農(nóng)民工群體的管理上存在著巨大的不穩(wěn)定因素，并試圖通過推出相應(yīng)的產(chǎn)品，為解決這個已經(jīng)十分迫切的社會問題發(fā)揮作用。

“新產(chǎn)業(yè)工人保險”不僅僅是在保險產(chǎn)品上的創(chuàng)新，從另一個角度而言，它同時體現(xiàn)了張維功對保險的意義的理解。他一直認為，保險是一項高尚的社會事業(yè)，有著強大的社會風(fēng)險承擔(dān)功能。

其次是理賠思維的重要轉(zhuǎn)變。如果說產(chǎn)品創(chuàng)新讓陽光保險在行業(yè)中脫穎而出，那么理賠改革則讓這家新生的民營保險公司贏得了市場的青睞，真正站穩(wěn)了腳跟。

對消費者而言，理賠是最重要的保險體驗，也是投訴率最集中的業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)。2010年前后，針對消費者普遍存在的“承保效率高、理賠流程慢”問題，陽光保險率先在山東省淄博市開展小額車險“快賠”流程試點：在保險查勘人員到達現(xiàn)場之后，通過定損查勘，對小額車險賠付的案子實施現(xiàn)場確定車損金額，在保留現(xiàn)場照片，并獲得理賠經(jīng)理認可之后，直接允許客戶進行下一步的修理，由陽光保險完成下一步的理賠手續(xù)，直接支付賠款。

這一理賠創(chuàng)新的動作雖然看似不大，但其實卻是對保險行業(yè)傳統(tǒng)的理念發(fā)起了挑戰(zhàn)。與傳統(tǒng)保險理賠對客戶設(shè)防的基本理念不同，“快賠”背后的思想是，大部分車險客戶是可以被信任的，尤其是在車險賠案中占絕大比例的小額賠付，其實無需走完繁瑣的理賠流程。

理賠環(huán)節(jié)的改善，大大提升了陽光保險在消費者群體中的口碑?！瓣柟獾睦碣r比較快，服務(wù)不錯”成為陽光客戶的普遍反應(yīng)。幾經(jīng)發(fā)展之后，陽光保險將“快賠”做法升級為“閃賠”體系，在全國范圍發(fā)布，很快成為陽光服務(wù)的一個品牌。

2012年，北京發(fā)生特大暴雨，大批汽車遭到浸泡受損。陽光保險“閃賠”體系大顯神威，一改保險行業(yè)傳統(tǒng)的理賠流程，得到了客戶的交口稱贊，使“閃賠”體系很快在全行業(yè)內(nèi)推行開來。當(dāng)年，在中國社科院和《金融時代》聯(lián)合舉辦的“2012中國金融機構(gòu)金牌榜”評選當(dāng)中，陽光財險榮獲了“年度最佳理賠服務(wù)保險公司”稱號。

“從快賠機制到閃賠標(biāo)準(zhǔn)，不僅是賠付環(huán)節(jié)簡化的實踐在全國推廣，更是‘信任客戶’的理念在陽光得到了體系化的加強。”陽光財險的一位高管回顧說。“客戶是值得信任的”這一理念，此后在陽光的“閃賠”體系進一步發(fā)展，使這一體系的效率得以一次又一次的提升。

如今，陽光財險的最快承保出單時間已不到1秒，AI損失識別準(zhǔn)確率90%，申請理賠后最快4分鐘即可完成賠付。陽光人壽最快承保出單時間4秒，壽險保全E化率91.34%，理賠E化率80.58%，申請理賠后最快1.3分鐘可完成賠付，理賠平均時效提升29.8%。

從原來12個小時到幾分鐘，再到一鍵賠付，陽光保險的理賠改革令消費者獲得極高用戶體驗的同時，也以“信任用戶”“以客戶為中心”的理念為企業(yè)贏得了快速發(fā)展的市場基礎(chǔ)。

2007年至2021年，陽光保險原保費收入年均復(fù)合增長率達26%，高出行業(yè)平均水平11個百分點；公司資產(chǎn)規(guī)模從111.46億元增長至4416.23億元，年均復(fù)合增長率達30%，高出行業(yè)平均水平13個百分點。

同時在創(chuàng)造利潤、引領(lǐng)行業(yè)的同時，陽光保險還忠實履行了自己的社會責(zé)任和使命。公開資料顯示，截至2021年年底，陽光保險已為4.32億客戶提供保險保障，累計承擔(dān)社會風(fēng)險2780萬億元，支付各類賠款2260億元，上繳稅收580億元，在各項公益慈善事業(yè)中累計投入超5.2億元。今年以來，陽光保險累計服務(wù)理賠客戶約1470萬人次，累計賠付金額約237億元。

面向未來，作為家庭與企業(yè)的“風(fēng)險管理伙伴”，陽光保險的目標(biāo)是要打造高質(zhì)量發(fā)展、高價值成長的保險集團。

對個人用戶來講，陽光是專業(yè)、領(lǐng)先的家庭保險保障服務(wù)供應(yīng)商，以家庭為核心，滿足人出生、成長、婚姻、養(yǎng)老的保險需求；對企業(yè)用戶來講，陽光要做企業(yè)的風(fēng)險管理伙伴，借助科技創(chuàng)新和技術(shù)支持，通過風(fēng)險減量管理降低社會運行成本、企業(yè)管理成本。

這家致力于“國家更富強、社會更美好”的上市保險企業(yè)，將以嶄新的面貌融入到中國式現(xiàn)代化的宏偉篇章中去，在為更多家庭和企業(yè)保駕護航中，實現(xiàn)“讓人們擁有更多的陽光”的歷史使命。

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