“通知對銀行和資產(chǎn)管理公司都將起到正面影響。”某地方資產(chǎn)管理公司投資負責(zé)人告訴記者。

通知明確了初步試點機構(gòu)范圍和試點不良資產(chǎn)類型。試點銀行包括6家國有大型銀行和12家股份制銀行。試點參與不良資產(chǎn)收購機構(gòu)包括4家金融資產(chǎn)管理公司、符合條件的地方資產(chǎn)管理公司和5家金融資產(chǎn)投資公司。試點范圍內(nèi)的銀行和收購機構(gòu)按照自主自愿原則參與試點業(yè)務(wù)。

試點不良資產(chǎn)包括：單戶對公不良貸款、批量個人不良貸款。銀行可以向金融資產(chǎn)管理公司和地方資產(chǎn)管理公司轉(zhuǎn)讓單戶對公不良貸款和批量轉(zhuǎn)讓個人不良貸款。

此前，根據(jù)《關(guān)于適當調(diào)整地方資產(chǎn)管理公司有關(guān)政策的函》《金融企業(yè)不良資產(chǎn)批量轉(zhuǎn)讓管理辦法》等規(guī)定，僅允許持牌的資產(chǎn)管理公司承接3戶以上的不良資產(chǎn)組包，個人類貸款不得進行批量轉(zhuǎn)讓。“在不良壓力持續(xù)增加的趨勢下，資產(chǎn)管理公司的業(yè)務(wù)范圍及經(jīng)營模式難以滿足商業(yè)銀行對不良快速處置化解的需求。”鄭州銀行董事長王天宇在今年全國兩會期間表示。

對于試點批量個人不良貸款的轉(zhuǎn)讓，市場非常關(guān)注。上述文件顯示，參與試點的個人貸款范圍包括：個人消費貸款、住房按揭貸款、汽車消費貸款、信用卡透支、個人經(jīng)營性貸款。

此前，個人不良貸款批量處置僅能通過資產(chǎn)支持證券(ABS)渠道方式化解。由于可以發(fā)起不良ABS的銀行有限，整個市場規(guī)模有限。

一家金融資產(chǎn)管理公司(AMC)資產(chǎn)經(jīng)營部總經(jīng)理告訴記者，過去不準銀行轉(zhuǎn)讓這兩塊不良資產(chǎn)，導(dǎo)致一些銀行不良資產(chǎn)居高不下?，F(xiàn)在雖然允許試點，但其實這個工作開展起來難度不小，因為個人不良貸款金額小、戶數(shù)多，轉(zhuǎn)給資產(chǎn)管理公司管理處置成本很高。

“對資產(chǎn)管理公司是個利好，畢竟多了一個業(yè)務(wù)范圍。”前述地方資產(chǎn)管理公司人士表示，從目前的信貸結(jié)構(gòu)看，隨著經(jīng)濟發(fā)展，銀行個人業(yè)務(wù)整體處于上升趨勢，司法部門對于失信人也有限制高消費等措施。如果資產(chǎn)價格合適，資產(chǎn)管理公司會愿意做這項業(yè)務(wù)，盡管業(yè)務(wù)相對小額、分散，管理成本可能相對較高。

在個人不良貸款批量轉(zhuǎn)讓的定價上，他認為，這將取決于底層資產(chǎn)。比如，消費貸款主要是信用類的，住房按揭貸款有住房抵押，信用類貸款估值會相對較低。

通知還要求，資產(chǎn)管理公司應(yīng)建立個人貸款的相應(yīng)催收制度、投訴處理制度，配備相應(yīng)機構(gòu)和人才隊伍。資產(chǎn)管理公司、金融資產(chǎn)投資公司受讓的單戶對公貸款，不得再次轉(zhuǎn)讓給原債務(wù)人及相關(guān)利益主體，資產(chǎn)管理公司對批量收購的個人貸款，只能采取自行清收、委托專業(yè)團隊清收、重組等手段自行處置，不得再次對外轉(zhuǎn)讓，禁止資產(chǎn)管理公司暴力催收不良貸款。

關(guān)于處置成本，上述AMC資產(chǎn)經(jīng)營部總經(jīng)理表示，資產(chǎn)管理公司處置方式主要是向社會投資者轉(zhuǎn)讓。“資產(chǎn)管理公司的機構(gòu)一般都只設(shè)到省分公司這一層級，個人不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)給資產(chǎn)管理公司，資產(chǎn)管理公司只能很快再分割、組小包轉(zhuǎn)給社會投資者，或者委托有關(guān)機構(gòu)托管處置，而此處就要涉及催收成本。”

“銀行、資產(chǎn)管理公司、金融資產(chǎn)投資公司應(yīng)當按照真實性、潔凈性和整體性原則開展不良貸款轉(zhuǎn)讓，實現(xiàn)資產(chǎn)和風(fēng)險的真實、完全轉(zhuǎn)移。”通知要求，嚴禁在轉(zhuǎn)讓合同之外簽訂抽屜協(xié)議或回購條款等，杜絕虛假出表、虛假轉(zhuǎn)讓、逃廢債務(wù)等行為，不得違規(guī)向債務(wù)關(guān)聯(lián)人進行利益輸送、轉(zhuǎn)移資產(chǎn)。

關(guān)鍵詞： 不良資產(chǎn) 貸款 銀行